Accueil 9 Investissement 9 Tour d’horizon sur la notion de fonds d’investissement

Tour d’horizon sur la notion de fonds d’investissement

Les fonds d’investissement sont un outil incontournable dans le monde de la finance. Cet article vous emmène à la découverte de leur fonctionnement, de leur utilité et des différents types disponibles sur le marché. Explorez avec nous cet univers financier où gestionnaires, stratégies et objectifs de rendement se rencontrent pour façonner l’investissement moderne.

Avec la conjoncture économique actuelle, plus ou moins satisfaisante, les fonds d’investissement sont devenus des acteurs incontournables de l’économie et de la finance mondiales. En effet, il s’agit d’une entreprise du secteur privé ou public qui investit du capital pour soutenir des projets innovants. Aujourd’hui, les fonds d’investissement représentent des milliards d’euros d’actifs sous gestion en France et dans plusieurs pays européens.

Si vous avez besoin de diversifier votre portefeuille, opter pour les fonds d’investissement peut être une meilleure décision. Mais avant, il est important d’en savoir plus sur ce type de placement, notamment son fonctionnement et les astuces pour éviter les mauvaises surprises. Pour vous aider en ce sens, nous avons réuni dans cet article plusieurs informations sur les fonds d’investissement.

Le mode de fonctionnement du fonds d’investissement

Un fonds d’investissement se présente comme un instrument financier permettant à un groupe de personnes de réunir des fonds pour investir dans différents actifs. Les actifs les plus en vue sont les actions, les obligations et les immeubles. Pour assurer la sécurité des investisseurs, les fonds sont gérés par une société de gestion. Celle-ci investit la somme collectée dans plusieurs actifs selon la stratégie d’investissement définie. De ce fait, l’on peut dire que le fonds d’investissement est un moyen simple et pratique pour diversifier ses investissements. Généralement, les fonds d’investissement sont utilisés pour permettre d’acquérir des actifs coûteux. Des biens qui seraient difficiles à être acquis par un investisseur individuel.

Le fonctionnement des fonds d’investissement peut vous sembler complexe. Mais il se montre très simple et facilement compréhensible dans la pratique. En effet, il s’agit de collecter des fonds de différentes personnes pour en utiliser dans plusieurs classes d’actifs. Les investisseurs ont aussi la possibilité d’acquérir des parts dans le fonds d’investissement. Leur valeur pourra fluctuer en fonction de la performance des actifs qui y sont inclus. Pour mieux comprendre le fonctionnement de cet instrument financier, il vous convient d’avoir connaissance de son cycle. Ainsi, nous vous présentons les étapes du fonds d’investissement.

La mise en place d’un fonds d’investissement commence par la constitution du fonds. Lors de cette étape, une société de gestion de fonds ou un groupe d’investisseurs crée le fonds. Ils définissent ensuite la stratégie d’investissement et rédigent un document décrivant ses caractéristiques, ses risques ainsi que ses objectifs. Après cela vient la phase de la collecte de fonds à travers laquelle le portefeuille de participations réunit des fonds auprès des investisseurs. Les investisseurs peuvent participer à cette collecte en émettant des parts ou des actions dans le fonds de placement. Pour ce faire, ceux-ci peuvent acheter leurs actifs auprès d’un distributeur ou d’un courtier agréé.

Ensuite, la société de gestion va maintenant utiliser les fonds pour investir dans les actifs, toujours selon la stratégie d’investissement définie depuis la constitution. La société de gestion va désormais gérer les actifs quotidiennement. Pour cela, elle surveillera les performances des actifs et prendra des décisions en fonction de l’évolution des performances des actifs. Il faut comprendre par là que la société de gestion de fonds se doit de produire régulièrement des rapports détaillés sur la performance des actifs investis.

Une fois que le fonds génère des revenus, ceux-ci sont distribués aux investisseurs sous forme de distribution de capital ou de dividende. C’est la phase de la distribution du fonds. Enfin, les investisseurs ont la possibilité de vendre leurs parts sur le marché secondaire s’ils souhaitent sortir du fonds d’investissement.

Il faut tout retenir que chaque fonds de placement peut présenter des règles et des caractéristiques spécifiques. Les fonds de placement sont d’ailleurs nombreux et il convient alors de bien lire les prospectus pour en savoir davantage sur le fonds de placement de votre choix. Vous pouvez également contacter la société de gestion de fonds pour plus d’informations.

Fonds d

Quelques fonds d’investissement utilisés en France ?

Il existe différents types de fonds d’investissement. Nous pouvons par exemple citer :

  • les fonds communs de placement (FCP) ;
  • les fonds indiciels ;
  • les fonds d’investissement immobilier ;
  • les fonds d’investissement à capital variable, etc.

Toutefois, en France, la plupart des acteurs du secteur financier utilisent généralement des fonds d’investissement particuliers. Vous en trouverez quelques exemples dans la section suivante de cet article.

Les fonds indiciels

Les fonds indiciels sont classés dans la catégorie des fonds communs de placement (FCP). Ils recherchent à reproduire les performances d’un indice boursier spécifique. Aussi appelé fonds indiciels côtés en bourse, les fonds indiciels sont vendus sur les marchés boursiers comme des actions. L’on les considère comme une option d’investissement moins onéreuse et plus efficace pour ceux qui souhaitent obtenir un revenu similaire à celui de l’indice boursier suivi. Les fonds indiciels s’utilisent généralement pour diversifier les portefeuilles. Les investisseurs peuvent alors investir dans plusieurs sociétés reparties dans différents secteurs d’activité.

Par ailleurs, notez que les fonds indiciels sont souvent exposés aux risques des marchés boursiers. Les risques de taux d’intérêt, de crédit et de change peuvent concerner ce type de fonds d’investissement.

Les fonds obligataires

Les fonds obligataires, eux, investissent principalement dans des obligations. Pour ceux qui ne le savent pas, il s’agit d’emprunts d’entreprises ou d’État. Les obligations sont aussi des titres de créance permettant à un État ou à une entreprise d’emprunter une somme d’argent auprès d’investisseurs. En échange, ces derniers reçoivent l’engagement de rembourser la totalité du capital emprunté accompagnée d’intérêts. Et selon la durée ou la qualité de l’emprunt, l’on peut qualifier les fonds obligataires de généraliste.

D’un côté, il est important de notifier que les fonds obligataires à long terme ont pour la plupart des rendements plus élevés. Cependant, ils sont beaucoup plus risqués et plus sensibles aux variations des taux d’intérêts. De l’autre côté, les fonds obligataires à court terme ont des rendements généralement plus faibles. Ils sont proportionnellement moins risqués et moins sensibles aux variations des taux d’intérêts.

Les fonds immobiliers 

Les fonds immobiliers sont des investissements aidant les investisseurs à participer à la propriété d’un ensemble d’actifs immobiliers. Il peut s’agir d’immeubles de bureaux, d’immeubles locatifs ou de centres commerciaux. Ces actifs peuvent être acquis et vendus sur les marchés boursiers comme des actions. Aussi, ils peuvent directement être acquis d’une société de gestion du fonds. Ce type de fonds est un moyen permettant aux investisseurs de diversifier leurs investissements. En effet, les fonds immobiliers sont des fonds d’investissement qui ne sont pas soumis aux même risque que les obligations et les actions.

Avec les fonds immobiliers, les loyers et les revenus locatifs obtenus par les actifs immobiliers peuvent offrir une source de revenus régulière pour les investisseurs. De même, la valeur des actions peut augmenter au fil du temps. Une action qui est susceptible de susciter une augmentation de la valeur des parts du fonds. Ce qui peut bien plaire aux investisseurs qui verront leurs revenus augmenter. Toutefois, les fonds immobiliers n’excluent pas les risques. Ils peuvent être négativement impactés par la vacance locative, la fluctuation des prix de l’immobilier et plusieurs autres risques liés au secteur. Vous devez alors prendre connaissance des risques du marché de l’immobilier avant de vous lancer.

Les fonds d’actions

Pour ce qui est des fonds d’actions, comme le nom l’indique, ils investissent principalement dans les actions cotées. Ils peuvent être généralistes ou spécialisés selon un secteur ou selon une région géographique. Les fonds d’actions les plus populaires dans l’Hexagone sont les fonds de plan d’épargne en actions. Leurs principaux avantages se situent au niveau de la fiscalité. Les fonds d’actions peuvent offrir une meilleure expertise et une bonne gestion des risques. Cela est possible grâce à la gestion professionnalisée par une société de gestion de fonds.

L’autre facette des fonds d’action concerne ses risques. Ils comportent des risques élevés, car les investisseurs peuvent perdre une partie ou la totalité du capital investi s’il y a baisse des marchés boursiers. Vous devez donc bien vous renseigner sur les risques liés aux fonds d’actions avant de vous s’engager.

Les fonds monétaires 

Les fonds monétaires sont aussi des types de fonds communs de placement FCP. Leur rôle est d’investir dans des titres de créance de court terme. Leur principal objectif est d’obtenir un rendement plus stable et à minimiser les risques. Pour cela, les fonds monétaires investissent dans des actifs à faible risque et à haute liquidité. En outre, les fonds monétaires sont souvent considérés comme une option d’investissement peu risquée et peu volatile pour les investisseurs souhaitant conserver leur capital et obtenir un rendement régulier. Ils sont également et généralement utilisés comme une option de placement à court terme.

Les fonds monétaires comportent des risques, notamment les risques de taux d’intérêt et les risques de crédit. Les taux d’intérêt fluctuent et peuvent affecter leurs rendements. En conséquence, les investisseurs peuvent perdre de l’argent si les taux d’intérêt augmentent.

Fonds d'investissement

Comment créer un fonds d’investissement ?

Pour créer un fonds d’investissement, il faut avant tout déterminer le type de fonds que vous souhaitez. Évaluer les différents types de fonds et choisissez celui qui convient le mieux à vos projets. Les risques et les avantages sont également à étudier avec minutie. Par la suite, élaborez un plan d’affaires dans lequel vous allez détailler les stratégies d’investissement, les objectifs du fonds d’investissement, les projections financières ainsi que les risques. Mettez tout en œuvre pour être plus transparent dans vos détails, notamment sur les risques que peuvent comporter votre fonds d’investissement.

Ensuite, veuillez établir tous les documents juridiques nécessaires pour mettre en place votre projet. Soumettez-les aux autorités et aux organes de réglementation compétents, puis continuez votre processus après l’approbation de votre projet. Il est également indispensable de se faire entourer par une équipe expérimentée et compétente dans le domaine. Celle-ci vous aidera dans la gestion de votre fonds d’investissement et vous accompagnera dans vos prises de décision.

Pour mener à bien votre projet dans la légalité, il est fortement recommandé de consulter des juristes spécialisés dans les finances. Ils pourront efficacement vous assister dans la création et dans la gestion juridique de votre fonds d’investissement. Pour terminer, il est important de développer une bonne stratégie de communication afin d’attirer des investisseurs potentiels pour l’évolution de votre projet.

Les étapes à suivre pour investir

Avec cette panoplie de fonds d’investissement disponible sur le marché financier français, il est important de faire un choix adapté à votre objectif. Même si plusieurs offres correspondent à votre projet, vous pouvez faire un comparatif et sélectionner celle qui vous aidera le mieux. Il faut aussi évaluer votre profil dans le but d’opter pour une offre qui vous correspond et que vous pourrez maîtriser. En clair, pour dénicher le meilleur fonds d’investissement, il existe quelques étapes à suivre.

D’abord, définissez clairement vos objectifs d’investissement. Généralement, les investisseurs optent pour les fonds d’investissement lorsqu’ils recherchent une bonne croissance de leur capital ou une meilleure répartition de leur portefeuille. Ensuite, veuillez faire une évaluation de votre profil de risque. Il s’agit ici de comprendre votre niveau de tolérance en ce qui concerne les risques. De manière générale, les fonds à haut rendement présente des risques plus élevés. De l’autre côté, les fonds à rendement stable présentent des risques moins élevés.

Par la suite, vous devez vous renseigner sur les performances antérieures du fonds s’il s’agit d’un fonds d’investissement créé depuis longtemps. Toutefois, veuillez retenir que les données sur les rendements antérieurs ne garantissent pas les performances futures. Elles vous donneront une idée sur l’historique du fonds ainsi que sa volatilité. Pour ce qui est des nouveaux fonds, vous devez plutôt mettre l’accent sur les compétences et les expériences de la société de gestion. En outre, vous aurez besoin d’avoir connaissance de tous les frais associés au fonds avant de vous engager. Pour souscrire à un fonds d’investissement, vous devez, en effet, prévoir :

  • des frais de gestion ;
  • des frais d’entrée ;
  • des frais de sortie.

Ces différentes charges sont susceptibles de réduire les rendements de votre investissement selon la somme investie. Au regard de ces différentes étapes à suivre, vous devez comprendre que le choix d’un fonds d’investissement demande une réflexion minutieuse. Si vous vous sentez incapable d’étudier le dossier, vous pouvez vous faire accompagner par un professionnel du domaine de la finance, notamment un conseiller financier.

Fonds d'investissement

Fonds d’investissement : avantages et inconvénients

Les avantages liées aux fonds d’investissement

Les fonds d’investissement font partie des types d’investissement dans lesquels tout type de personne peut participer. Vous n’avez pas forcément besoin d’être un spécialiste du domaine de la finance pour pouvoir investir. En d’autres termes, homme d’affaires, commerçants, salariés et toute personne souhaitant maximiser ses revenus peut se prêter à cela. En second point, il n’est pas nécessaire de consacrer assez de temps et d’effort lorsque vous investissez dans un fonds d’investissement. Il suffit de vous faire accompagner par des experts, lesquels vous expliqueront tous les mouvements du placement et le tour est joué.

Par ailleurs, le fonds d’investissement comprend des actions et des obligations diversifiées. Il concerne aussi des actifs comme l’immobilier et les liquidités. Cette diversification d’investissement implique un étalement sur différents types de titres, de régions et de secteurs d’activité. Cela entraîne des avantages pour les investisseurs, notamment la réduction des risques. En effet, plus les actifs sont diversifiés, plus les risques peuvent être moindres. Cela est dû au fait que les actifs peuvent, de manière déséquilibrée, produire des revenus et des pertes. Les pertes encourues sur certains actifs peuvent être compensées par les gains d’autres.

Autre avantage : il est plus ou moins facile de vendre et d’acheter des fonds d’investissement. Il vous suffit juste de contacter directement la société de gestion en charge du fonds pour faire votre transaction. Vous pouvez aussi passer par un courtier en ligne, un conseiller financier ou une plateforme de crowdfunding. De plus, il n’y a pas de montant minimum pour investir dans un fonds d’investissement. Cependant, nous recommandons de toujours bien prendre connaissance du prospectus avant toute action. Cela vous évitera bien évidemment les mauvaises surprises.

Quelques inconvénients liés aux fonds d’investissement

Comme dans plusieurs autres types d’investissement, il existe bien des inconvénients liés aux fonds de placement. Premier désavantage : vous n’êtes pas responsable du choix des actifs. Ce qui serait moins intéressant pour les investisseurs qui souhaitent prendre le contrôle total de leurs placements. En plus, les frais liés aux fonds de placement peuvent être très élevés. Et comme déjà annoncé, cela peut se répercuter sur votre rendement. Pour cette raison, il est conseillé de choisir un fonds de placement avec des frais réduits. En outre, plusieurs témoignages confirment qu’une grande majorité des fonds d’investissement présentent des rendements inférieurs à ceux des indices boursiers. Ils n’offrent donc pas une garantie absolue, bien évidemment, il s’agit d’investissement.

Les avantages fiscaux associés aux fonds d’investissement

En dehors des avantages généraux, il existe des avantages fiscaux qui sont associés aux fonds d’investissement. En effet, les fonds d’investissement spécialisés dans des obligations peuvent permettre aux investisseurs de déduire les intérêts d’emprunt de leurs impôts sur le revenu. De même, certains fonds de placement permettent aux investisseurs de bénéficier d’une exonération d’impôts sur des plus-values.

D’un autre côté, les fonds de placement immobiliers, spécialisés dans l’immobilier locatif, donnent aux investisseurs de déduire quelques dépenses liées à la location. On peut par exemple citer les dépenses liées à l’entretien du bâtiment ou les intérêts d’emprunt. Enfin, il existe des déductions d’impôt qui sont associées aux investissements dans les PME. Il est important de souligner que les avantages fiscaux peuvent changer en fonction de la législation en vigueur.

Conclusion

Au terme de cet article, nous avons pu constater la place occupée par les fonds d’investissement dans le paysage économique et financier actuel. Néanmoins, malgré une sophistication croissante des techniques de gestion, l’industrie des fonds n’est pas exempte de risques ou de dérives préjudiciables pour les investisseurs. La conjoncture économique actuelle peut impacter négativement les calculs. Si ce secteur devrait continuer de croître avec le vieillissement démographique et l’accroissement de l’épargne-retraite, de nouveaux défis apparaissent à l’heure de la révolution digitale. Pour l’heure, vous avez tout à votre portée concernant les fonds d’investissement et vous saurez comment investir si le besoin est.